Фьючерсы на погоду

Рейтинг лучших брокеров бинарных опционов за 2020 год с контролем честности:
  • Бинариум
    Бинариум

    № 1 на рынке бинарных опционов! Идеально подходит для новичков и малоопытных трейдеров. Получите бонус за регистрацию торгового счета:

Фьючерс на погоду —

Рекомендованные сообщения

Присоединяйтесь к обсуждению

Вы можете опубликовать сообщение сейчас, а зарегистрироваться позже. Если у вас есть аккаунт, войдите в него для написания от своего имени.

Добро пожаловать на форум investtalk.ru!

Наша электронная площадка создана и работает для тех, кто ищет выгодные направления для инвестиций и преумножения капитала. Пользователи могут свободно делиться своим мнением, опытом, оценивать ситуацию в стране и в различных областях российской и мировой экономики. Мы ожидаем, что все обсуждения будут проводиться в уважительной форме, это поможет узнать мнение других инвесторов по различным вопросам и найти инвестиции в любой интересный проект. Продолжить читать

Инвестиционный форум investtalk.ru предлагает посетителям такие разделы:

  • Теория современных инвестиций
  • Опыт инвестирования
  • Поиск и предложения финансовых инвестиций
  • Активное управление капиталом и компаниями
  • Доверительное управление
  • Прямые инвестиции
  • Инвестиционный фон
  • Свой бизнес
  • Заработок в интернете

Инвестиции как средство получения прибыли и достижения желаемого эффекта

Инвестиции – это размещение капитала, цель которого получить в будущем прибыли. Они являются важнейшим элементом современной экономической деятельности. Существует принципиальная разница между инвестированием и кредитами. Первые позволяют получить доход и возвращаются к своему владельцу только в том случае, если проект окажется прибыльным. Кредит предполагает фиксированную процентную ставку, которая оплачивается через определенные сроки. Также устанавливается дата возврата займа. Инвестирование позволяет получить намного больший доход, чем представление кредита.

Существуют различные классификации вложений. Так, в зависимости от объекта они бывают:

  • Реальные. Предполагают приобретение реального капитала в разных формах. Это может быть покупка земли, расходы на строительную деятельность, приобретение готового бизнеса, расходы на получение права пользования, товарный знак, лицензию, патент и другие нематериальные активы, а также капремонт основных фондов.
  • Финансовые. Капитал приобретается через финансовые активы. К таким инвестициям относятся покупка ценных бумаг, предоставление оборудования в лизинг либо кредитная деятельность.
  • Спекулятивные. Предполагают приобретение активов с тем, чтобы при повышении их стоимости продать. Такие вложения делают в драгметаллы, валюты, акции и другие ценные бумаги.

Банковские вклады – надежное размещение средств

Вкладами называют денежные суммы, которые вносятся в банк на хранение с начислением на него процентов. На форумах профессиональных инвесторов часто обсуждается целесообразность таких инвестирований, поскольку процентная ставка по ним чрезвычайно мала, нередко она даже не перекрывает реальную инфляцию. Это значит, что деньги на депозите даже с учетом начисления процентов со временем снижают свою ценность.

При всем этом банковские вклады обладают ценными достоинствами:

Рейтинг бинарных платформ с русским языком:
  • Бинариум
    Бинариум

    № 1 на рынке бинарных опционов! Идеально подходит для новичков и малоопытных трейдеров. Получите бонус за регистрацию торгового счета:

  • высокая надежность – банки считаются одними из самых надежных организаций, особенно государственные. Следует отдавать предпочтение тем, которые имеют лицензию от АСВ. Даже если они обанкротятся, Агентство по страхованию вкладов возвратит сделанный депозит размером до 1.4 миллиона рублей;
  • доступность – минимальный размер вклада обычно небольшой, он может составлять даже 1000 рублей;
  • ликвидность – если деньги потребуются срочно, можно разорвать договор и уже через пару рабочих дней получить всю сумму (нередко по этой причине бизнесмены кладут свободные средства на депозит), вывести их из бизнеса без больших потерь очень сложно;
  • возможность планирования – клиент банка знает, когда и какую сумму он получит;
  • гарантированная доходность – доходность по депозиту не зависит от финансовых показателей деятельности банковской организации.

Выдача кредитов – деятельность с определенными рисками

Львиная доля заработка банков приходится на выдачу кредитов за счет привлеченных депозитов. По сути, такие компании выступают в роли финансовых посредников. А если обойтись без них? Некоторые построили выгодный бизнес на выдаче кредитов. Процентная ставка по ним многократно превышает ставку по депозитам, однако и риски здесь необычайно высоки.

Риски можно существенно снизить, если предоставлять кредиты под залог с нотариальным оформлением сделки. Например, можно составить договор, в котором будет сказано, что в случае невозвращения средств заемщик отдает свой бизнес, автомобиль, квартиру или другое имущество. Здесь существует множество черных схем, при которых кредитор в будущем не видит ни своих денег, ни имущества заемщика. Бывали случаи, когда последний в качестве залога оставлял взятый в лизинг автомобиль, который, по сути, ему не принадлежал. Также при заключении брака может составляться контракт, по нему определенная часть квартиры закрепляется за одним из супругов. Бизнесмен может отдать деньги в кредит под залог недвижимости, а на следующий день супруги разводятся (реально или фиктивно), и одна из сторон отчуждает свою часть через суд (она может быть больше 50%). В результате в залоге остается совсем небольшая доля.

Конечно, мошенничество случается не всегда. Наш форум инвесторов предоставляет возможность познакомиться с различными его видами, чтобы не попасть в ловушку талантливых мастеров махинаций.

Трейдинг как способ заработка

Под трейдингом понимают торговлю валютами, ценными бумагами, опционами, фьючерсами и иными финансовыми инструментами. Трейдер зарабатывает на том, что покупает по более низкой стоимости, а продает по более высокой. Новичку может показаться, что здесь все кроется в удаче – угадал или не угадал. Однако профессионалы знают, насколько важно соблюдать риск менеджмент, грамотно выбрать стратегию и придерживаться ее.

На нашем инвестиционном российском форуме проходят жаркие обсуждения различных стратегий торговли, их сильных и слабых сторон. Пользователи делятся своими предположениями о том, как изменятся котировки рубля, подорожает или подешевеет нефть, сколько будет стоить золото и т.д.

Биржевые комментарии помогают посмотреть на ситуацию с разных сторон и постараться непредвзято оценить ее. Благодаря им некоторые выбрали подходящий момент для открытия сделки, другие же отказались от своих планов и избежали финансовых потерь.

Существует множество видов инвестиций. Каждый из них характеризуется своим уровнем риска, возможностью заработка, сроками и другими параметрами. На нашем форуме российских и иностранных инвесторов вы сможете найти подходящую ветку обсуждения, задать в ней интересующий вопрос и узнать, что по этому поводу думают посетители ресурса. Редакторы нашего сайта и форума пристально наблюдает за событиями в мире и России, это позволяет поднимать актуальные и интересующие многих темы для обсуждения. На форуме собрано много интересной и полезной для инвесторов информации. Вы здесь всегда найдете пищу для размышлений!

Погода и климат

В России могут запустить фьючерсы на погоду

Аномальная погода в России может подтолкнуть к запуску погодных биржевых инструментов, например, фьючерсов и опционов на основе температурных индексов, значения которых рассчитываются на базе данных Гидрометцентра, полагают участники российского финансового рынка. Однако запуск таких деривативов может состояться не раньше, чем в следующем году и при наличии участников, принимающих на себя риск изменения цены биржевого инструмента в зависимости от реализации или нереализации температурного прогноза, то есть хеджеров, а не только спекулянтов на срочном рынке, рассказали эксперты.

Начало лета 2020 года отметилось в Европейской части России неожиданными холодами: в Москве 15 июня погода соответствовала обычным показателям конца апреля, на юге страны шли ливни, в Мурманской области в конце июня прошел снегопад. При этом на юге Сибири стояла редкая жара, приведшая в некоторых местах к засухе и лесным пожарам.

Фьючерс на погоду рассматривался и разрабатывался в рамках развития биржи РТС еще в 2004-2006 годах, напоминает член совета директоров Санкт-Петербургской биржи, президент НП РТС Роман Горюнов. При этом специалисты биржи РТС плотно контактировали со специалистами Гидрометцентра в плане выбора «базы» для этого фьючерса — где брать данные, как их фиксировать и так далее, рассказывает он.

«Естественно, необходимо было выбрать такую базу и фиксацию на ней точной температуры, чтобы ни у кого из участников рынка не вызывало сомнений в их полной достоверности. Это была одна из проблем при разработке фьючерсного контракта по погоду, которая была, в конечном счете, успешно решена», — комментирует ситуацию эксперт.

Он отмечает, что наш российский срочный рынок был готов к запуску погодных инструментов и тогда, и сейчас, и имеющиеся технологии позволяют это сделать без проблем. «Аномальная погода в России в текущем году может подтолкнуть рынок к запуску в будущем периоде погодных производных финансовых инструментов», — заявил начальник управления интернет-трейдинга «Открытие Брокер» Александр Дубров. «К сожалению, «завтра» запустить контракты на погоду не получится», — говорит Дубров. «Мне кажется при выделении должного количества ресурсов, к следующей весне запустить контракт вполне реалистично», — добавляет он.

Поскольку основными потребителями такого продукта могут быть сельхозпроизводители и страховые компании, которые их риски страхуют, то оптимальным был бы какой-то индекс на несколько параметров таких как температура, осадки, возможно что-то еще, отмечает Дубров из «Открытие Брокер». Тут надо поговорить с представителями реального сектора экономики, от каких именно параметров они сильнее всего зависят при планировании урожая, предлагает эксперт.

По мнению Михаила Крылова из «Golden Hills — КапиталЪ АМ», оборотов сельхозкомпаний может хватить для поддержания ликвидности фьючерсов на погоду, хотя на такую экзотику на бирже обычно смотрят скептически, и помочь могут разве что объемы российских страховых групп. «Мне кажется, страховщики могут обратить внимание на инструмент, при должном количестве у них в клиентах сельхозпроизводителей. Основная отрасль-потребитель, конечно, сельское хозяйство и страховые компании, которые их обслуживают», — полагает Дубров.

С точки зрения Крылова, создание погодных инструментов не первостепенная задача рынка, однако если у брокеров будет вид на массовую розницу таких фьючерсов, а страховщиков сделать основными маркетмейкерами данного продукта, то со временем у них получится не только извлечь выгоду из прогнозов гидрометеобюро, но и защитить сельхозпроизводителей от капризов погоды. Главное, чтобы это не повлияло на точность данных метеонаблюдения, и для этого можно заложить в систему обязательную перестраховку самих маркетмейкеров от того, что будут сбываться прогнозы, на которые ориентируется покупатель такого фьючерса, замечает он.

«Обычно торги фьючерсами на погоду начинаются тогда, когда ее еще рано прогнозировать, и это помогает избежать асимметрии информации. Продавцы такой страховки заинтересованы в этом продукте не потому, что покупатели мало информированы, а потому что сельхозпроизводители и транспортные компании, электросетевые и строители хеджируются от худшего варианта, который сбывается не так часто. Зато когда он сбывается, страховщику приходится возмещать огромные затраты, соответственно, погоду нужно будет детально оценивать в монетарном выражении», — комментирует аналитик.

На взгляд Дубова, маркетмейкерами, в первую очередь, могут стать финансовые институты: брокеры, их клиенты и дилеры, так как для реального сектора такая работа не свойственна и подходящей инфраструктуры у них нет. По мнению участников рынка, одна из основных проблем запуска погодных инструментов на российском рынке – недостаток хеджеров при наличии спекулятивного капитала, который может принести на рынок ликвидность.

Горюнов указывает, что сам по себе контракт на погоду не такой простой, как допустим, контракты на валюту, нефть или кукурузу. Последние относятся к контрактам прямого хеджирования, например, кто-то выращивает кукурузу и хеджируется контрактом на кукурузу, добывает нефть и хеджируется контрактом на нефть.

«Фьючерс на погоду имеет косвенное отношение к сельскохозяйственной деятельности (прежде всего) и поэтому стоимость хеджа через этот фьючерс весьма сложно рассчитать. Об этом свидетельствует и опыт использования этих фьючерсов (и опционов) на гораздо более развитом рынке ПФИ — на рынке США, а именно в Чикаго на биржах группы CME», — обращает внимание он.

Фьючерсы на погоду

МОСКВА, 29 июн — ПРАЙМ.Аномальная погода в России может подтолкнуть к запуску погодных биржевых инструментов, например, фьючерсов и опционов на основе температурных индексов, значения которых рассчитываются на базе данных Гидрометцентра, полагают участники российского финансового рынка.

Однако запуск таких деривативов может состояться не раньше, чем в следующем году и при наличии участников, принимающих на себя риск изменения цены биржевого инструмента в зависимости от реализации или нереализации температурного прогноза, то есть хеджеров, а не только спекулянтов на срочном рынке, рассказали эксперты в беседе с агентством «Прайм».

Начало лета 2020 года отметилось в Европейской части России неожиданными холодами: в Москве 15 июня погода соответствовала обычным показателям конца апреля, на юге страны шли ливни, в Мурманской области в конце июня прошел снегопад. При этом на юге Сибири стояла редкая жара, приведшая в некоторых местах к засухе и лесным пожарам.

Управление погодными рисками

Фьючерс на погоду рассматривался и разрабатывался в рамках развития биржи РТС еще в 2004-2006 годах, напоминает член совета директоров Санкт-Петербургской биржи, президент НП РТС Роман Горюнов. При этом специалисты биржи РТС плотно контактировали со специалистами Гидрометцентра в плане выбора «базы» для этого фьючерса — где брать данные, как их фиксировать и так далее, рассказывает он.

«Естественно, необходимо было выбрать такую базу и фиксацию на ней точной температуры, чтобы ни у кого из участников рынка не вызывало сомнений в их полной достоверности. Это была одна из проблем при разработке фьючерсного контракта по погоду, которая была, в конечном счете, успешно решена», — комментирует ситуацию эксперт.

Он отмечает, что наш российский срочный рынок был готов к запуску погодных инструментов и тогда, и сейчас, и имеющиеся технологии позволяют это сделать без проблем.

«Аномальная погода в России в текущем году может подтолкнуть рынок к запуску в будущем периоде погодных производных финансовых инструментов», — заявил начальник управления интернет-трейдинга «Открытие Брокер» Александр Дубров.

«К сожалению, «завтра» запустить контракты на погоду не получится», — говорит Дубров. «Мне кажется при выделении должного количества ресурсов, к следующей весне запустить контракт вполне реалистично», — добавляет он.

Основные потребители продуктов

Поскольку основными потребителями такого продукта могут быть сельхозпроизводители и страховые компании, которые их риски страхуют, то оптимальным был бы какой-то индекс на несколько параметров таких как температура, осадки, возможно что-то еще, отмечает Дубров из «Открытие Брокер». Тут надо поговорить с представителями реального сектора экономики, от каких именно параметров они сильнее всего зависят при планировании урожая, предлагает эксперт.

По мнению Михаила Крылова из «Golden Hills — КапиталЪ АМ», оборотов сельхозкомпаний может хватить для поддержания ликвидности фьючерсов на погоду, хотя на такую экзотику на бирже обычно смотрят скептически, и помочь могут разве что объемы российских страховых групп.

«Мне кажется, страховщики могут обратить внимание на инструмент, при должном количестве у них в клиентах сельхозпроизводителей. Основная отрасль-потребитель, конечно, сельское хозяйство и страховые компании, которые их обслуживают», — полагает Дубров.

С точки зрения Крылова, создание погодных инструментов не первостепенная задача рынка, однако если у брокеров будет вид на массовую розницу таких фьючерсов, а страховщиков сделать основными маркетмейкерами данного продукта, то со временем у них получится не только извлечь выгоду из прогнозов гидрометеобюро, но и защитить сельхозпроизводителей от капризов погоды.

Главное, чтобы это не повлияло на точность данных метеонаблюдения, и для этого можно заложить в систему обязательную перестраховку самих маркетмейкеров от того, что будут сбываться прогнозы, на которые ориентируется покупатель такого фьючерса, замечает он.

«Обычно торги фьючерсами на погоду начинаются тогда, когда ее еще рано прогнозировать, и это помогает избежать асимметрии информации. Продавцы такой страховки заинтересованы в этом продукте не потому, что покупатели мало информированы, а потому что сельхозпроизводители и транспортные компании, электросетевые и строители хеджируются от худшего варианта, который сбывается не так часто. Зато когда он сбывается, страховщику приходится возмещать огромные затраты, соответственно, погоду нужно будет детально оценивать в монетарном выражении», — комментирует аналитик.

На взгляд Дубова, маркетмейкерами, в первую очередь, могут стать финансовые институты: брокеры, их клиенты и дилеры, так как для реального сектора такая работа не свойственна и подходящей инфраструктуры у них нет.

Хеджеры и спекулянты

По мнению участников рынка, одна из основных проблем запуска погодных инструментов на российском рынке – недостаток хеджеров при наличии спекулятивного капитала, который может принести на рынок ликвидность.

Горюнов указывает, что сам по себе контракт на погоду не такой простой, как допустим, контракты на валюту, нефть или кукурузу. Последние относятся к контрактам прямого хеджирования, например, кто-то выращивает кукурузу и хеджируется контрактом на кукурузу, добывает нефть и хеджируется контрактом на нефть.

«Фьючерс на погоду имеет косвенное отношение к сельскохозяйственной деятельности (прежде всего) и поэтому стоимость хеджа через этот фьючерс весьма сложно рассчитать. Об этом свидетельствует и опыт использования этих фьючерсов (и опционов) на гораздо более развитом рынке ПФИ — на рынке США, а именно в Чикаго на биржах группы CME», — обращает внимание он.

Российская практика ведения сельскохозяйственной деятельности очень далека от использования производных финансовых инструментов (ПФИ) в качестве страхования ценовых рисков. Если нефтяная отрасль активно использует ПФИ на нефть и валюту для хеджа, то сельхозпроизводителей на срочный рынок «затащить» до сих пор не удалось и отсюда перспективы развития подобных инструментов пока явно негативны, считает он.

Директор по инвестициям в «ТКБ Инвестмент Партнерс» Владимир Цупров к запуску погодных фьючерсов и вовсе относится скептически. «Будет ли интерес – трудно сказать, мне кажется фьючерс на биткоин или результат сборной РФ по футболу – более перспективные», — считает он.

«В заключение, еще раз хочу отметить, что технологическое состояние российского финансового рынка и срочного рынка в частности позволяет в достаточно короткие сроки реализовать любые идеи и запустить все необходимые для этого инструменты. Но проблема кроется не в недостаточном развитии рынка ПФИ, а в общих условиях ведения бизнеса в России», — говорит Горюнов.

Получите бонус за открытие торгового счета:
  • Бинариум
    Бинариум

    № 1 на рынке бинарных опционов! Идеально подходит для новичков и малоопытных трейдеров. Получите бонус за регистрацию торгового счета:

Добавить комментарий